Бизнес и банки России

Аналитический обзор фондового рынка 04.09.2009

На внешних фондовых рынках сегодня сохраняется позитивная конъюнктура, в результате индекс ММВБ скорее всего сможет по крайней мере в начале торгов подняться выше 1 100 пунктов.

Информационный фон предыдущего дня

Экономика – объем международных резервов РФ на 28 августа составил 404,9 млрд долл. против 398,3 млрд долл. на 21 августа (+6,6 млрд долл. или +1,66%)
Газпром – снижает инвестиционную программу в 2009 г. на 17% до 761,5 млрд руб., в т.ч. капитальные затраты – на 30% до 488,3 млрд руб.

Зарубежные рынки: предыдущий день, события предстоящей сессии

США

Американский фондовый рынок закрылся по итогам вчерашнего дня на положительной территории (DJIA +0,69%, S&P500 +0,85%, NASDAQ +0,82%). Перед открытием торгов настроение инвесторов было подпорчено данными по безработице в США: число заявок на пособие по безработице снизилось за неделю на меньшую величину, чем ожидалось (на 4 тыс. вместо 6 тыс.). Кроме того, вскоре после открытия были опубликованы и данные по индексу деловой активности в сфере услуг США, которые хоть и превзошли прогнозы (в августе показатель увеличился до 48,4 пункта против ожидаемых 48 пунктов), но все же вызвали неоднозначную реакцию инвесторов, а именно кратковременную волну продаж (по-видимому, участников рынка несколько расстроило то, что показатель оказался все же ниже уровня в 50 пунктов, свидетельствующего об увеличении деловой активности в сфере услуг). Но, тем не менее, инвесторы все же нашли поводы для оптимизма: рост на торгах в Китае (SSE Comp. +4,8% на 03.09.2009) и позитивный корпоративный прогноз от Alcoa. Крупнейший производитель алюминия в США улучшил прогноз потребления алюминия на 2009 г., отметив значительный спрос, поддерживаемый реализуемой Китаем программой стимулирования экономики. Эта новость вызвала ралли котировок в акциях металлургического сектора (S&P Metal & Mining +3,46%) и автомобильной отрасли (S&P Automobile Manufacturers Sub-Industry Index +6,4%). Вслед за акциями этих секторов подтянулись вверх бумаги остальных сегментов американского рынка.

Цены на нефть по итогам дня продемонстрировали небольшое снижение (Brent -0,8%, WTI -0,1%). Росту на рынке помешало ослабление курса евро, начавшееся во второй половине дня.

С утра на срочных рынках нет единой динамики: цены на нефть торгуются в небольшом плюсе (+0,2%), фьючерсы на индексы США незначительно припадают (-0,1%).

Ожидания на сегодня: сегодня ожидается публикация очередного блока данных по безработице в США (занятость в несельскохозяйственном секторе и уровень безработицы за август). Прогнозировать дальнейшую краткосрочную динамику американского рынка достаточно сложно: поскольку после нескольких дней падения, которые казалось бы свидетельствовали о возможном начале коррекции на рынке, возобновился рост, причем нельзя сказать, чтобы для этого был действительно серьезный повод.

Европа

Европейские индексы, в отличие от американских, продемонстрировали по итогам дня небольшое снижение (FTSE 100 -0,43%, CAC 40 -0,55%, DAX -0,35%). По-видимому, инвесторов несколько расстроило ослабление курса евро (с 1,432 до 1,426), начавшееся после объявления ожидаемого решения ЕЦБ о сохранении процентной ставки на уровне 1% и вызвавшее откат нефтяных котировок. Тот факт, что европейский центробанк повысил прогноз оценки ВВП на 2009-2010 гг. (до -4,1% и +0,2% против ранее ожидавшихся -4,6% и -0,3% соответственно) не смог оказать существенной поддержки рынкам региона. На динамке европейских индексов, вероятно, негативно сказалась и неоднозначная динамика американского рынка, наблюдавшаяся в первой половине сессии.

Сегодня ожидается, что глава ЕЦБ Трише и еще ряд представителей европейского центробанка объявят о том, что повышения базовой процентной ставки в ближайшее время не будет, что, вероятно, будет сдерживать рост курса евро.

Азия

В Азии с утра смешанная динамика: японский индекс, как и вчера, припадает (-0,3%), китайский вновь подрастает (+0,2%). Неоднозначный внешний фон, а также не слишком благоприятные региональные корпоративные новости (снижение рейтингов акций ритейлера Seven & I и чипмейкера Hynix Semiconductor) обуславливают слабую динамику на азиатских площадках.

Финансовые рынки: Россия

Рынок акций

В четверг рост котировках на азиатских биржах позволил российскому рынку попытаться отыграть понесенные днем ранее потери, индекс ММВБ по итогам первого часа торгов прибавил более 1% и вырос до 1 090 пунктов, а в течение дня, несмотря на довольно вялую внешнюю конъюнктуру, возвращался к отметке 1 100 пунктов, но не смог удержать ее из-за негативного начала торгов в США. При этом из-за технического сбоя на ММВБ торги были остановлены с 15:32 до 17.00 МСК. По итогам сессии индекс ММВБ составил 1093,72 пункта (+1,58%), индекс РТС 1 074,05 пункта (+1,98%).

Следует отметить, что вчерашний прирост российских индексов был бы гораздо более умеренным, если бы не новый виток ажиотажного интереса к акциям Сбербанка. Обыкновенные акции банка (+7,96% за день), преодолев отметку 50 рублей за акцию, теперь могут попытаться повторить июньские локальные максимумы в районе 55-56 рублей. Привилегированные акции Сбербанка выросли на +4,49%. Индекс финансового сектора MICEX FNL +2,9%, стал лучшим среди отраслевых индикаторов ММВБ.

Вторым локомотивом российского рынка стал металлургический сектор, где акции "Полюс Золото" (+8,24%) и полиметалла (+3,4%) отреагировали на взлет котировок золота и серебра, а в акциях Мечела (+8,16%) произошел более чем динамичный отскок к падению среды. Металлургический MICEX M&M +2,43%.

В электроэнергетике наблюдалась преимущественно позитивная динамика, в лидерах – акции ОГК, лучший результат среди которых показала ОГК-6 (+4,12%) на фоне сильной отчетности по МСФО за первое полугодие 2009 года. Чистая прибыль компании выросла почти в 48 раз и составила 2,68 млрд руб. Основным фактором роста прибыли стало резкое снижение себестоимости (-16%), в то время как выручка по сравнению с аналогичным периодом 2008 года выросла всего на 0,4%. Электроэнергетический MICEX PWR +0,5%.

Нефтегазовый сектор на фоне вялой динамики цен на нефть также выглядел невыразительно, ряд "фишек" сектора завершили день "в минусе", в том числе Лукойл (-0,38%) и Газпром (-0,54%), MICEX O&G +0,25%.

В телекоммуникационном секторе после впечатляющего роста предыдущих дней наметилась коррекция в ряде бумаг, сильнее всего пострадали префы Уралсвязьинформа (-8,45%), MICEX TLC -0,7%.

Ожидания на сегодня: на внешних фондовых рынках сегодня сохраняется позитивная конъюнктура, в результате индекс ММВБ скорее всего сможет по крайней мере в начале торгов подняться выше 1 100 пунктов. При этом динамика в течение дня, скорее всего, будет неустойчивой, так как рынки будут ждать один из наиболее важных на этой неделе статистических релизов – отчет об изменении количества рабочих мест в американской экономики. Вялая динамика цен на нефть также не внушает особого оптимизма. В целом же российский рынок продолжает движение в узкой консолидации, выход из которой, по нашему мнению, будет скорее вниз, чем вверх.

04.09.2009 Новости Россия и мир



Читайте «Новости Россия и мир» в социальных сетях: в Контакте, в Twitter, в Одноклассниках.



Новости «RusBnk.Ru» события недели:

В УВД по Северо-Восточному округу прошло мероприятие в рамках акции "Мир детям"

В УВД по Северо-Восточному округу провели урок мужества для молодежи

Сотрудники МВД СВАО задержали подозреваемого в умышленном причинении легкого вреда здоровью

Сотрудниками собственной безопасности УВД по Северо-Западному округу выявлен факт противоправной деятельности

Выпускники Университета МВД России им. В.Я. Кикотя пополняют ряды УВД по Зеленоградскому округу

© 2007 - 2024 «Бизнес и банки России»
Организации города Москвы по алфавиту
Финансы и новости архив
Использование материалов возможно только при условии прямой гиперссылки на сайт rusbnk.ru
Электронная почта: rusbnk@mail.ru